¿Cuáles son los mejores brókers ETF en España? Comparativa 2024
4.3/5
comparatorTitles.phoneText
LlamarcomparatorTitles.logo
| comparatorTitles.price
| comparatorTitles.featureList
| comparatorTitles.yesList
| comparatorTitles.link
|
|---|---|---|---|---|
item.logoSubtitle
|
| item.badge
|
item.phoneText
item.clickOutButtonText
[[item.selectionText]]
item.clickOutSubtitle
|
comparatorTitles.name
Los ETF (Exchange-Traded Funds) son instrumentos financieros de cotización bursátil que representan una de las mejores opciones para el pequeño inversor que apuesta a largo plazo dadas sus bajas comisiones y un gran aporte de diversificación. No es fácil encontrar el mejor bróker de ETFs para invertir desde España, por lo cual, a continuación presentamos un cuadro comparativo de reputados brókers que ofrecen la posibilidad de invertir en estos instrumentos.
Mejores brókers de ETF:
Vantage: velocidad en el procesamiento de las órdenes.
eToro: el mejor bróker de ETF en copy trading.
Degiro: el bróker de ETF sin comisión de retiro.
XTB: XTB: el mejor bróker de ETF para principiantes.
Bitpanda: el bróker de ETF con mayor número de activos.
Admiral Markets: el mejor bróker para CFD de ETF.
Pepperstone: el bróker sin depósitos mínimos para invertir en ETF.
Vantage: velocidad en el procesamiento de las órdenes
| Características | Vantage |
|---|---|
| Reseña Trustpilot | 3.5/5 |
| Depósito Mínimo | $200 USD |
| Operativo desde | 2009 |
| Costes transaccionales | Medio |
| Activos disponibles |
|
| Destacable |
|
| Regulaciones | ASIC, FCA y CIMA |
Originario de Australia, Vantage es un bróker que opera en el mercado desde el 2009. Ofrece los sistemas Metatrader 4 y 5, así como una aplicación móvil de buena funcionalidad.
Vantage dispone de una amplia gama de activos a través de CFD, y el costo de entrada en comparativa con los otros brókers del presente artículo es alto (USD 200). A su vez, los activos disponibles no son muy variados y se limitan a CFD y Forex.
El bróker tiene una buena velocidad de procesamiento de las órdenes y una buena reputación en lo que refiere a la atención al cliente.
eToro: el mejor bróker de ETF en copy trading
| Características | eToro |
|---|---|
| Reseña Trustpilot | 4.3/5 |
| Depósito Mínimo | $50 USD |
| Operativo desde | 2007 |
| Costes transaccionales | Medio |
| Activos disponibles |
Más de 5.000 activos |
| Destacable |
|
| Regulaciones | FCA, ASIC y CySEC |
Etoro es una de las plataformas más reconocidas en el rubro, caracterizada por un innovador sistema de Social/Copy trading. Ofrece una amplia gama de activos en forma de CFD, y sus aplicaciones son simples e intuitivas.
Está fuertemente regulada y las comisiones de trading son gratuitas para ETF y acciones. Tiene un alto coste de comisiones por fuera del trading, incluyendo fees por mantenimiento y retiro de fondos.
Degiro: el bróker de ETF sin comisión de retiro
| Características | Degiro |
|---|---|
| Reseña Trustpilot | 4.5/5 |
| Depósito Mínimo | 0€ |
| Operativo desde | 2013 |
| Costes transaccionales | Bajos |
| Activos disponibles |
|
| Destacable |
cero
inactividad
|
| Regulaciones | BaFin y AFM |
Degiro es un bróker originario de los Países Bajos. Abriendo en el año 2013, se ha consolidado como un reconocido bróker en varios países europeos. Hoy en día es una de las 160 compañías cotizadas más grandes de Alemania.
El bróker ofrece un amplio espectro de activos: ETF, acciones, bonos, futuros y opciones que cotizan en bolsas de todo el mundo. Degiro no ofrece CFD, y más allá de las clásicas bolsas de valores americanas y europeas, otorga la posibilidad de negociar en la bolsa australiana, japonesa, de Hong Kong, entre otras.
El servicio es regulado desde Alemania y Países Bajos, se destaca por sus bajas comisiones de transacción y la ausencia de una comisión por retiro. A su vez, posee una amplia oferta de ETF, incluyendo una opción de invertir en una canasta seleccionada por la propia plataforma a costo cero.
XTB: el mejor bróker de ETF para principiantes
| Características | XTB |
|---|---|
| Reseña Trustpilot | 3.8/5 |
| Depósito Mínimo | 0€ |
| Operativo desde | 2002 |
| Costes transaccionales | Bajo |
| Activos disponibles |
Más de 5.400 activos |
| Destacable |
|
| Regulaciones | CYSEC, FCA y CNMV |
XTB es un bróker de fuerte presencia en Europa que tiene la ventaja de no tener comisiones de trading. Es una plataforma adecuada para principiantes dado su diseño intuitivo.
La plataforma tiene una comisión por inactividad y se encuentra fuertemente regulada.
Bitpanda: el bróker de ETF con mayor número de activos
| Características | Bitpanda |
|---|---|
| Reseña Trustpilot | 4.0/5 |
| Depósito Mínimo | 25€ |
| Operativo desde | 2014 |
| Costes transaccionales | Medio |
| Activos disponibles |
Más de 2.000 activos disponibles |
| Destacable |
|
| Regulaciones | Licencia europea como Exchange Cripto |
Bitpanda es un bróker originario de Austria que está orientado principalmente al sector de las criptomonedas. La plataforma es sumamente intuitiva y dentro del sector de las criptomonedas ofrece una oferta cuantiosa.
Por otra parte, la empresa ofrece inversiones en ETF, acciones y materias primas usando CFD totalizando más de 2.000 activos disponibles.
Admiral Markets: el mejor bróker para CFD de ETF
| Características | Admiral Markets |
|---|---|
| Reseña Trustpilot | 4.6/5 |
| Depósito Mínimo | 100€ |
| Operativo desde | 2001 |
| Costes transaccionales | Bajas |
| Activos disponibles |
Más de 5.000 activos |
| Destacable |
|
| Regulaciones | ASIC, FCA y CYSEC |
Admiral Markets ofrece mayoritariamente activos a través de CFD. Tiene amplias posibilidades de depósitos, incluyendo tarjetas de crédito/débito. No cobra comisiones por depósitos ni retiros de saldos y está fuertemente regulado por las autoridades competentes.
Tiene un depósito mínimo relativamente alto en comparación a sus competidores.
Pepperstone: el bróker sin depósitos mínimos para invertir en ETF
| Características | Pepperstone |
|---|---|
| Reseña Trustpilot | 4.6/5 |
| Depósito mínimo | 0€ |
| Operativo desde | 2010 |
| Costes transaccionales | Medios |
| Activos disponibles |
|
| Destacable |
|
| Regulaciones | CYSEC, FCA y ASIC |
Pepperstone es un bróker de origen australiano que permite operar mayoritariamente a través de CFD. La ventaja de estos instrumentos es que permiten el fraccionamiento de los activos financieros y que posibilitan la especulación por medio del apalancamiento.
El bróker no mantiene mínimos de depósito ni comisiones por retiros. Es posible depositar fondos con tarjeta de crédito/débito y se permiten varias divisas. La empresa está ampliamente regulada y se caracteriza por una excelente velocidad de ejecución de las órdenes.
¿Qué es un ETF?
Un ETF es un activo financiero que intenta replicar el desempeño de un índice financiero subyacente por medio de la posesión del conjunto de activos que componen dicho índice.
A modo de ejemplo, uno de los ETF más elegidos para invertir a largo plazo es el VOO, que intenta replicar el índice S&P 500. Otro ejemplo en España para el IBEX 35 es el LYXOR.
Los ETF siguen a su índice de referencia tanto en los activos que lo componen, como en su ponderación; a su vez, cualquier modificación de activos y/o ponderaciones también son replicados por el instrumento.
¿Cómo funcionan los ETF?
Los ETF cotizan en la bolsa de valores a un precio fluctuante como cualquier instrumento financiero. Los ETF más recomendados suelen ser los administrados por las compañías más reputadas como Vanguard, Blackrock, Fidelity, etc; quienes se ocupan de la gestión de los activos asociados al índice en cuestión a cambio de una pequeña comisión anual.
Dichos ETF administrados son ofrecidos a los inversores a través de brókers, que actúan como intermediarios proveedores de los instrumentos, comisionando a través de compras/ventas y/o tenencias.
¿Cómo invertir en ETF?
Para invertir en ETF es necesario crear una cuenta en un bróker confiable que ofrezca los instrumentos financieros buscados. Normalmente, el usuario tendrá que pasar por un proceso de autenticación (cumplimiento) para cumplir con las normas taxativas y de prevención de lavado de activos. Una vez aprobada dicha etapa, que puede llegar a tardar unos pocos días, el usuario ya podrá transferir o depositar dinero a la cuenta para proceder a la compra de activos.
¿Cómo saber cuál es el mejor ETF para invertir?
Solamente en los Estados Unidos, existen más de 3.000 ETF cotizando actualmente en bolsa. Hay de los que apuestan que ciertos sectores van a bajar en precio (short ETF), así como los hay sobre industrias de nicho como las criptomonedas y la bioingeniería. Para alguien que recién se adentra en el mundo de las inversiones en bolsa, la enorme oferta puede resultar un tanto agobiante. Por ello, intentaremos dar un marco de recomendaciones al lector sobre cómo elegir los mejores ETF para invertir.
Para saber cuál es el mejor ETF para invertir, se deben evaluar al menos los siguientes aspectos:
- Costes y comisiones. Costes de administración del fondo (a largo plazo diferencias mínimas se tornan significativas) y retiro.
- Performance. Estudiar la rentabilidad pasada que ha tenido el ETF. Analizar las diferencias con la industria y tener en cuenta la volatilidad.
- Riesgos. Pueden existir riesgos en lo concerniente a la región, a la divisa del fondo, al cierre del instrumento o riesgos taxativos.
- Estructura del ETF. Puede ser de acumulación o distribución, o apalancado sobre un índice.
- Desviación del índice subyacente. Monitorear que coincidan los activos.
- Empresa detrás del ETF. Conviene quedarse con los jugadores más importantes de la industria.
¿Cuál es la diferencia entre ETF y fondo indexado?
Los fondos indexados, a diferencia de los ETF, no cotizan de modo intradiario, sino que se comercializan a precio de cierre de un día determinado. Si bien ambas opciones son clásicas en lo que viene a ser la inversión pasiva, los ETF suelen ser más ''amigables '' para el pequeño inversor ya que suelen encontrarse normalmente como ofertas disponibles en la mayoría de los brókers online y funcionan similarmente a otros activos como las acciones o bonos.
La principal ventaja de los fondos indexados respecto a los ETF viene a ser fiscal. En España, los fondos indexados se fiscalizan como fondos de inversión, por lo cual, los traspasos entre fondos no llevan tributación. Por su parte, las transacciones en ETF son hechos fiscalizables en España.
¿Es mejor un ETF o un fondo indexado?
La respuesta es que depende. Debe estudiarse las necesidades particulares de cada inversor para saber si se adaptan adecuadamente al activo. Pueden haber casos en los cuales las necesidades se adapten más a un tipo de instrumento u otro.
Un ETF será un instrumento más líquido y accesible pero repercutirá en mayor fiscalización.
¿Es mejor un ETF o CFD?
Un CFD, o contrato por diferencia por sus siglas en inglés, es un derivado financiero que se utiliza para la compra/venta de activos financieros. En un CFD, se intercambia la diferencia de valor de cierto activo entre el momento de la apertura y el cierre del contrato. Son instrumentos que se suelen usar para realizar apalancamiento o shorts (apostar a la caída de un precio), así como para especular con un activo subyacente sin la necesidad de adquirirlo directamente. Esto permite, por ejemplo, que se pueda invertir en un determinado activo sin mínimos considerables de compra (fracciones del activo subyacente).
Existen CFD de ETF, que permiten especular con estos últimos con apalancamiento o con márgenes bajos. Debe considerarse que cuando se compra el CFD no se posee el activo subyacente, y eso implica ciertos riesgos y costos asociados. El ETF suele considerarse como una inversión pasiva de largo plazo, por su parte, los CFD suelen ser usados por traders de corto y mediano plazo o pequeños inversores interesados en abrir posiciones con apalancamiento, en corto o en fracciones de un activo determinado.
Tipos de ETF:
Existen tantos tipos de ETF como formas de comercializarlos. Las principales categorizaciones son las siguientes:
- Compuestos por acciones. Un ejemplo es el S&P 500, que es el índice más reconocido de acciones, compuesto por las 500 empresas más grandes de Estados Unidos. Generalmente estos fondos de renta variable se componen por acciones de diversas temáticas: pueden ser divididos en fondos de acciones de empresas por sector, por región geográfica, de mercados emergentes, etc.
- De bonos gubernamentales o empresariales. Estos ETF de renta fija pueden seguir un conjunto de deuda emitida por gobiernos, empresas u organismos internacionales. Ciertas categorías entran dentro de los instrumentos financieros más seguros.
- ETF sintéticos o de derivados. No mantienen los valores directamente.
- Apalancados. Siguen un índice de referencia pero de manera apalancada (duplican o triplican rendimientos, tanto en la suba como en la baja).
- De criptomonedas. Carecen de suficiente regulación pero algunos organismos los emiten. Pueden seguir un conjunto de criptomonedas o proyectos blockchain.
- De sustentabilidad. Invierten solamente en activos que abogan por la sustentabilidad.
- De índices energéticos. Son fondos con valores emitidos por empresas del rubro energético.
- De metales preciosos.
- De materias primas.
- De forex/divisas.
Diferencia entre un ETF de acumulación y un ETF de distribución:
Los ETF de acumulación (ACC) funcionan de tal manera que todos los dividendos distribuidos por el fondo son reinvertidos proporcionalmente en las acciones del propio índice. En los ETF de distribución (DIST), los dividendos distribuidos por las entidades que componen al índice son distribuidos en forma de efectivo a los tenedores del ETF o de los activos que lo componen.
¿Cómo tributan los ETF?
En España, los ETF tributan de la misma manera que lo hacen las acciones. Luego de una operación, el dinero obtenido pasará a formar parte de las rentas de capital mobiliario. El porcentaje fiscalizable según la ganancia de cada caso regirá según los siguientes rangos:
- De 0 a 6.000 euros: 19%.
- De 6000 euros a 50.000 euros: 21%.
- Entre 50.000 euros y 200.000 euros: 23%.
- Más de 200.000 euros: 26%.
¿Qué ETFs pagan dividendos?
Los ETF que pagan dividendos son los que están representados por acciones. Los ETF de distribución serán los que paguen al tenedor dichos dividendos en efectivo. Ciertos ETF se enfocan en empresas reconocidas por ser distribuidoras de dividendos.
Normalmente, los ETF más relacionados con tecnologías emergentes o de crecimiento suelen componerse por acciones que reinvierten sus dividendos (acciones de empresas growth). Por su parte, los ETF que siguen empresas más consolidadas suelen ser distribuidores de dividendos.
Existen ETF que conjugan empresas caracterizadas por distribuir dividendos periódicamente, como ser el SPDR® S&P UK Dividend Aristocrats UCITS ETF, que sigue la performance de empresas distribuidoras de buenos dividendos en Reino Unido.
¿Dónde comprar ETF?
Para comprar un ETF necesitas abrir una cuenta en un bróker que los comercialice. Existen varios brókers online que son confiables, pero también se puede comprar éste tipo de instrumentos desde un banco donde se posea una cuenta.
Abrir una cuenta en un bróker suele conllevar un proceso sencillo de cumplimiento seguido de un depósito o transferencia de efectivo para poder comprar sus instrumentos financieros deseados.
¿Cuáles son los ETF más rentables?
Primero que nada, debe tenerse en cuenta que a mayor rentabilidad, mayor riesgo. Un inversor debe esperar mayores rentabilidades para un supuesto ETF de Bitcoin que para un ETF de empresas petroleras, y con ello, puede experimentar mayor volatilidad y de seguro que un mayor riesgo.
A su vez, también debe tenerse en cuenta que rentabilidades pasadas no aseguran rentabilidades futuras, pero son la mejor manera de evaluar el rendimiento de un producto financiero.
La mayoría de los ETF han sido creados en las últimas décadas, por lo cual, muchas veces el track record puede ser poco confiable en el largo plazo. Dicho esto, los ETF que han alcanzado rentabilidades más grandes en los últimos tiempos están relacionados con las dos categorías de empresas tecnológicas que veremos a continuación:
- Nasdaq. Con un retorno anualizado del 18.27% en los últimos 10 años, uno de los mejores ETF que sigue al Nasdaq 100 es el Vanguard Technology Fund (VGT). El Nasdaq 100 es un índice que refleja el comportamiento de las 100 empresas tecnológicas más importantes de Estados Unidos. Otro reconocido ETF de excelente performance y muy elegido por los inversores es el Invesco QQQ.
- Semiconductores. 23.3% es el retorno anual para los últimos 10 años del iShares Semiconductor ETF (SOXX) propiedad de Blackrock. Usados en la gran mayoría de los productos electrónicos, los semiconductores se han vuelto un producto esencial en la revolución tecnológica del siglo XXI. Otros ETF de similares características son VanEck Semiconductor ETF (SMH) o SPDR S&P Semiconductor ETF (XSD).
Existen ETF relacionados con los dos sectores que funcionan con apalancamiento y pueden conseguir rentabilidades mucho mayores, con el enorme riesgo que conlleva. Por otra parte, otros sectores como el cuidado de la salud y la biotecnología han tenido buenos desempeños y también los que componen las energías renovables.
De cualquier manera, a medida que los paradigmas económicos experimentan su cambio constante, los inversores deben tener en cuenta que también los ETF más rentables cambiarán.
¿Dónde encontrar información del riesgo de un ETF?
Para conocer los riesgos de un ETF, webs como yahoofinance proveen información relevante para seguir de cerca a los activos financieros. El hecho de que el ETF no pierda el track de su benchmark (índice subyacente) es de suma importancia.
Los prospectos proveen información acerca de cada ETF: En qué regiones invierten, en qué monedas, y en qué empresas según proporciones. Estos datos permitirán entender el riesgo asociado a la región geográfica, el riesgo moneda, y la posible concentración del fondo en unas pocas empresas.
Generalmente, las propias cuentas de nuestros brókers proveen casi toda la información necesaria sobre los ETF que ofrecen para invertir. De ésta manera, se pueden prever riesgos como lo son los impositivos, de mercado, de volatilidad o incluso de cierre. En caso que cerrara un ETF, se devuelve en efectivo el dinero dentro del fondo a todos los propietarios del bien financiero.
